当前位置:首页 > 产业地产资讯 > 正文内容

连续斩获两个一字板!光模块黑马三季报先声夺人产业链受益股梳理

admin9个月前 (09-21)产业地产资讯25

  10月10日打响两市三季报头部***。同比大增超八成,股价应声连续斩获两个一字板。

  谈及业绩预增的原因,表示,与上年同期相比,公司在数通与电信高速光模块、无线G小基站和电信宽带接入等各方面都取得了显著的增长。

  公开资料显示,境外营收占比超过七成,公司拥有一条完整的光模块产品线,应用于数据中心和5G无线网络,光模块产品线G光发射组件。

  万联证券分析师此前接受财联社记者采访时表示,“预计下半年数通领域的市场需求还将持续走强,下半年光模块公司的业绩表现甚至还可能会优于上半年。”

  国泰君安分析师王彦龙9月23日发布的研报指出,光模块是光电信号转换和收发的器件,是光通信产业重要一环。海通证券分析师余伟民9月17日发布的研报显示,光模块主要应用于电信市场和数据通信市场,数据通信市场的增长将成为光模块市场的主要驱动力。

  据Lightcounting预测,光模块的市场规模在未来5年将以CAGR14%保持增长,2026年预计达到176亿美元。

  中国光模块企业优势明显,市场占比逐渐增加。根据Lightcounting数据,2021年全球光模块器件市场约87亿美元,其中中国供应商占比超过50%。王彦龙指出,2021年全球光模块销售额前十榜单,中国厂商占5个。受益于建设、5G网络深入布局,Yole预测,2022年中国光模块市场规模有望达33亿美元,同比增长22%。

  分析师余伟民9月17日发布的研报显示,光模块产品所需原材料主要为光器件、电路芯片、PCB以及结构件等。其中,光器件的成本占比蕞高,在73%左右。据Lightcounting统计,2010年中国光器件供应商的销售额超过5亿美元,到2018年增长至30亿美元。

  具体来看,光器件位于光通信产业链中游,上游包括光芯片、电芯片、光组件等,产业链下游是光通信设备商,蕞终客户方面,传统客户包括了2B侧电信市场的大型运营商和数通市场的云计算巨头。

  公司方面,光迅科技、华工正源、新易盛、剑桥科技、源杰科技、光库科技、昂纳科技、仕佳光子、太辰光、博创科技等布局光器件环节。

  相关数据显示,2020年市场份额头部的厂商Finisar市占率仅17%左右,CR5为54%,市场集中度低。

  余伟民指出,全球光通信产业上游并购规模热度不减,产能东移大背景下,、剑桥科技、这三家A股上市公司通过并购海外资产,进一步实现各环节的垂直整合。

  此外,受全产业升级的带动影响,产业各环节在投融资方面均有增长,2018-20年市场交易规模总量稳步上升且主要集中在芯片和器件的产业环节。

  余伟民认为产业东移叠加下游驱动,具有高技术附加值的光器件龙头厂商将进一步受益,重点公司包括:华工科技、天孚通信、中际旭创、、、、。

  中银证券分析师庄宇等9月21日发布的研报中,光模块作为通信行业必不可少的基础设备,看好未来数据流量持续高增与下游网络设备扩容及迭代对光模块和光器件需求的拉动。叠加国内200G逐渐起量及800G需求的迭代,认为行业仍然处于景气周期,因此板块行业前景广阔,上升空间高,预计市场估值将进一步上升。建议重点关注、、、。

  具体来看,庄宇指出,2021年以10%的光模块全球市场占有率排名第二,主要系公司向海内外云厂商提供的200G和400G产品的销售量大幅增加所致,2022年这一趋势得到延续;新易盛作为光模块行业的后起之秀,与海外云巨头厂商保持深度合作关系,400G等高速数通光模块出货量持续增长,海外营收占比有望进一步提升;目前在激光装备制造、光通信器件、激光全息仿伪、传感器、信息追溯的产业格局基础上,集中优势资源发展智能制造关键产品及解决方案。

  值得注意的是,据财联社记者观察,当前光模块市场竞争充分,“内卷”亟待破局。多数光模块厂商仍扮演着“组装者”角色,上游关键芯片仍为短板,面临着成本较高、技术封锁等风险,而厂商物料获取能力亦分化明显。

葛毅明微信号
产业招商/厂房土地租售:400 0123 021
或微信/手机:135246785151356468684613391219793 
请说明您的需求、用途、税收、公司、联系人、手机号,以便快速帮您对接资源。 
长按/扫一扫加葛毅明的微信号

扫一扫关注公众号

扫描二维码推送至手机访问。

版权声明:本文由中国产业园区招商网发布,如需转载请注明出处。部份内容收集于网络,如有不妥之处请联系我们删除 13391219793 仅微信

本文链接:http://news.021cf.cn/index.php/post/10326.html

分享给朋友:

相关文章

金评天下丨上游吃肉中游喝汤下游亏损电动车产业链蛋糕切分为何不均匀

金评天下丨上游吃肉中游喝汤下游亏损电动车产业链蛋糕切分为何不均匀

  成本占到电动汽车总成本的60%,并且还在不断增长,电动车整车制造企业都在给企业“打工”。因此,广汽已经开始筹划自己生产   不仅仅是广汽有这样的想法,此前福特汽车也宣布了全球范围内一系列动力电池及相关原材料供应及合作的新进展。除明确动力电池供应商外,也包括将直接从美国、澳大利亚和印尼等地采购电池所需的上游原材料。   电动车巨头特斯拉也没闲着,疯...

2022年中国轴承产业链上中下游市场剖析

2022年中国轴承产业链上中下游市场剖析

  中商情报网讯:轴承指支持旋转轴或其他运动体的机械基础件,用于承受轴与其他轴内零部件运作过程中产生的载荷以及降低机械旋转体的摩擦系数的零部件,可对机械设备的运行性能与质量等方面产生较大影响。无论是从市场规模还是销售收入来看,我国都已经是世界第三大轴承生产大国,具备较为完善的轴承产业链资源。   中国轴承产业链上游为轴承钢、改性塑料等原材料及轴承套圈等零部件组成。中国...

上游中游下游

上游中游下游

  你思考过一个产业链的上中下游都是什么意思没 有?   上游,一般都是原料和工业投资品(机床,机械设 备,生产线),或者,你可以理解是卖水的。   中下游,则是产成品,面向消费者和企业客户,或 者,你可以说是买水的,淘金矿的。   当一个行业景气度很高时,上游蕞赚钱。就像当年 美国西部狂潮,很多人没有淘到金子,但是卖水的都发财了。...

中国水质监测行业市场现状分析及投资战略咨询报告

中国水质监测行业市场现状分析及投资战略咨询报告

  由内容质量、互动评论、分享传播等多维度分值决定,勋章级别越高(),代表其在平台内的综合表现越好。   原标题:中国水质监测行业市场现状分析及投资战略咨询报告   根据《2019年中国生态环境统计年报》显示,全国环境空气监测点位8688个,地表水水质监测断面11310个,环境噪声监测点位79079个,开展污染源监督性监测的重点企业40272家;...

2022年中国电线电缆产业链上中下游市场预测分析:附产业链全景图

2022年中国电线电缆产业链上中下游市场预测分析:附产业链全景图

  中商情报网讯:电线电缆是用来输送电能、传递信息和制造各种电机、仪器、仪表,实现电磁能量转换所不可或缺的一大类电工产品。目前,电线电缆已广泛应用于电力、轨道交通、新能源、建筑工程、海洋工程、通信、石油化工、汽车、船舶及航空航天等各个领域。   我国电线电缆产业链上游主要为原材料,包括铜材、铝材、铝合金等金属导体,聚***乙烯、聚乙烯、交联聚乙烯等绝缘及护套材料,钢带、钢...

中国快递行业上下游产业链分析、重点企业经营情况及发展趋势

中国快递行业上下游产业链分析、重点企业经营情况及发展趋势

  原文标题:2020年中国快递行业发展现状分析,交通的不断完善为行业发展提供保障「图」   快递又称速递或快运,是指物流企业(含货运代理)通过自身的独立网络或以联营合作(即联网)的方式,将用户委托的文件或包裹,快捷而安全地从发件人送达收件人的门到门(手递手)的新型运输方式。我国快递主要可分为国际快递和国内快递,而国内快递又可分为同城快递、异地快递和港澳台快递。...

2022年中国模拟芯片行业产业链上中下游市场分析

2022年中国模拟芯片行业产业链上中下游市场分析

  中商情报网讯:模拟芯片是连接物理世界与数字世界的桥梁,广泛应用于无线通信、汽车、工业、消费电子、电脑等领域。中国是模拟芯片蕞大的市场,随着国产替代需求的增加,在政策、资本、客户的共同支持下,我国的模拟企业进入黄金发展期。   中国模拟芯片产业链上游包括半导体材料、晶圆制造和半导体设备;中游为模拟芯片,根据功能划分可分为电源管理芯片、信号链芯片和射频芯片;下游广泛应...

上中下游产业链体系全覆盖海底捞致力于构筑品牌发展护城河

上中下游产业链体系全覆盖海底捞致力于构筑品牌发展护城河

  8月30号,海底捞公布2022年中期业绩。面对上半年新一轮新冠疫情爆发对中国多个地区尤其是一线城市造成的冲击,海底捞表示将在下半年继续提升就餐体验,通过全产业供应链、生态链的优势,构筑品牌发展新的护城河。   值得注意的是,尽管疫情的突如其来对整体餐饮业造成重大不利影响,但自发布2022年中期盈利预警之后,多家调研机构称海底捞当期业绩好于预期,充分肯定其品牌势能及...